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【評価】WOLVES HAND(194A)IPOの上場と初値予想

WOLVES HAND(194A)のIPOが新規上場承認されました。詳しく情報を調べたので参考になればと思います。上場市場はグロース市場で主幹事はSMBC日興証券が引受けます。
 

上場規模は約7.9億円で公開株数913,100株、オーバーアロットメント136,900株です。想定発行価格は755円になっています。
 

WOLVES HAND(194A)IPOの上場と初値予想
 

業 種サービス業
上場市場グロース市場
上場日6月20日
BB期間6月05日~6月11日
企業ホームページhttps://wolveshand.jp/
事業内容一次診療から高度医療まで対応可能な動物病院運営、その他周辺事業(トリミングサロン運営、動物病院向けシステム開発、獣医療関係者向け教育コンテンツ配信等)

 

WOLVES HAND(194A)IPOの業績と事業内容

同社グループは、WOLVES HANDと連結子会社3社及び持分法適用関連会社1社で構成されています。
 

動物病院及びペットサロンの運営、動物病院向けソフトウエアの提供、獣医療教育セミナーの配信及び医療用機械器具の製造・販売を主な事業として取り組んでいます。
 

WOLVES HAND(194A)IPOの業績
 

WOLVES HAND(194A)IPO仮条件と公開価格の日程

想定価格755円
仮条件6月04日
公開価格6月12日

 
想定発行価格から試算される市場からの吸収金額は約6.9億円です。オーバーアロットメントを含めると約7.9億円になります。
 

業績しっかりなので人気が見込めると思います。問題なのはファンド売出し株が多いことです。公募組は利益を得られると考えています。
 

WOLVES HAND(194A)IPOの幹事団詳細と会社データ

公募株数50,000株
売出株数863,100株
公開株式数913,100株
OA売出136,900株
引受幹事SMBC日興証券(主幹事)
野村證券
大和証券
岩井コスモ証券
SBI証券
楽天証券
委託見込大和コネクト証券
DMM.com証券

 
SMBC日興証券案件が直近で多いため期待しています。全部申込めばどこかに当選できると気楽に考えています。
 


 
会社設立は2019年4月04日、本社住所は大阪府大阪市西区南堀江三丁目7番22号、代表は北井正志氏(50歳)です。※2024年5月18日時点
 

従業員数は344人(臨時雇用者87人)、平均年齢32.3歳、平均勤続年数3.0年、平均年間給与約369万円です。
 

WOLVES HAND(194A)IPOの初値予想とロックアップ

氏名又は名称所有株式数割合
北井 正志3,291,500株42.08%
J-STAR No.3 SS, LP1,588,298株20.31%
J-STAR No.3 JF, LP822,689株10.52%
J-STAR No.3 JC, LP680,451株8.70%
J-STAR No.3 GF, LP677,166株8.66%

※上位株主の状況
 

【ロックアップ情報】

ロックアップは180日間(2024年12月16)になり、ファンド5社に対して発行価格1.5倍以上でロックアップ解除となります。

 

幹事引受け株数と割合を調べた結果

幹事団引受け株数割合
SMBC日興証券(主幹事)776,400株85.03%
野村證券54,700株5.99%
大和証券36,500株4.00%
岩井コスモ証券27,300株2.99%
SBI証券9,100株1.00%
楽天証券9,100株1.00%

※目論見の訂正事項発表後に引受け株数を記載、委託幹事は記載なし
 

上場承認後の直感的初値予想と仮条件後の予想!

第一弾⇒ 1,000円~1,200円
※ファーストインプレッション

第二段⇒ 未
※仮条件発表後
 

初値予想と市場コンセサンス

WOLVES HANDの初値予想をリサーチして記載します。
 

仮条件後に記載予定
 

WOLVES HAND(194A)IPOの評価と申し込みスタンス

ストックオプション期間株数残
上場した翌日から1年を経過した日又は2023年1月01日のいずれか遅い日から2029年10月31日まで158,400株
発行価格500円
上場した翌日から1年を経過した日又は2023年1月16日のいずれか遅い日から2030年12月06日まで28,000株
発行価格500円
上場した翌日から1年を経過した日又は2023年7月01日のいずれか遅い日から2031年5月31日まで93,600株
発行価格500円
上場した翌日から1年を経過した日又は2024年11月01日のいずれか遅い日から2032年9月28日まで118,000株
発行価格600円

 
ロックアップは180日間でVCに対して発行価格の1.5倍解除となっています。
 

ストックオプションの株数残や発行価格は上記のようになります。280,000株が行使期限入りしています。
 

時価総額は東証データの上場時発行済み株式数の7,974,000株から算出すると想定価格ベースで約60.2億円になります。
 

ファンド案件じゃなければ安心できるけど少し微妙です。また、同日上場のIPOが複数あるためパフォーマンス低下の可能性はあるかもしれません。
 

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